Verzinsungsszenarien

Im Folgenden finden Sie zwei Entscheidungsbäume sowie Tabellen, die dazu dienen, die verschiedenen Möglichkeiten der daraus abzuleitenden Verzinsung der TLTRO-Geschäfte zu veranschaulichen.

Es handelt sich hierbei um eine verkürzte und vereinfachte Darstellung der relevanten Vorgaben und sonstigen Regelungen, die ausschließlich zur Information dienen soll und aus der keinerlei Ansprüche oder sonstige Rechte hergeleitet werden können. Rechtsverbindlich sind ausschließlich der Beschluss (EU) 2019/1311 über eine dritte Reihe gezielter längerfristiger Refinanzierungsgeschäfte (EZB/2019/21) sowie die Besonderen Geschäftsbedingungen der Deutschen Bundesbank für die dritte Serie Gezielter Längerfristiger Refinanzierungsgeschäfte des Eurosystems (GLRG-III).

Bitte beachten Sie, dass sich die Verzinsung der neuen TLTRO-III-Geschäfte (TLTRO-III.8-10) von den ersten sieben (TLTRO-III.1-7) unterscheidet, da die drei neuen Geschäfte erst nach der regulären zweiten Berichtsperiode und Besonderen Berichtsperiode valutieren.

Die Verzinsungsszenarien für Teilnehmer an den ersten sieben Geschäften (TLTRO-III.1 - 7) sind:

Verzinsungsszenarien für Teilnehmer an den ersten sieben Geschäften (TLTRO-III.1 - 7)

Verzinsungsszenarien für Teilnehmer an den ersten sieben Geschäften (TLTRO-III.1 - 7)

Die Verzinsungsszenarien für Teilnehmern an den letzten drei Geschäften (TLTRO-III.8 – 10) sind:

Verzinsungsszenarien für Teilnehmern an den letzten drei Geschäften (TLTRO-III.8 – 11)

Verzinsungsszenarien für Teilnehmern an den letzten drei Geschäften (TLTRO-III.8 – 11)