Daa ECMS User Handbook Counterparties enthält wichtige Informationen für die Registrierung der Schuldner- und Ratingdaten sowie für die Einreichung und Verwaltung von Kreditforderungen.

Im Falle einer längerfristigen TARGET-Störung kann die Deutsche Bundesbank Kredite im Rahmen der Notfallabwicklung (ECONS-Kredite) gewähren, die durch ausschließlich für diesen Zweck hinterlegte Sicherheiten (ECONS-Sicherheiten) gedeckt sein müssen. Neben (nicht-)marktfähigen Sicherheiten nach deutschem Recht, sind auch nicht marktfähige Sicherheiten nach ausländischem Recht in ECMS dafür nutzbar. Details zum ECONS-Kredit finden Sie in den aktuell geltenden AGB/BBk Abschnitt V Nr. 25.

Mit dem Online-Verfahren (U2A) und dem File-Transfer-Verfahren (A2A) stehen zwei Optionen für die Einreichung und Verwaltung von Kreditforderungen in ECMS zur Verfügung. Für beide Einreichungsarten gibt es zudem ein sogenanntes „Act-on-behalf-Verfahren“.

Jeder Geschäftspartner, der ECMS zur Einreichung und Verwaltung von Kreditforderungen  nutzen möchte, muss zuvor einen zweiteiligen Registrierungsprozess durchlaufen. Die erstmalige Registrierung erfolgt über den ECMS – National Service Desk und dient als Grundlage für die weitere Registrierung zur Einreichung und Verwaltung von nicht marktfähigen Sicherheiten in ECMS durch den Fachsupport Kreditforderungen.

Notwendige Voraussetzung zur Nutzung von ECMS ist das Vorhandensein eines von der Bundesbank in ECMS geführten Counterparty Pools. Sofern dies nicht gegeben ist, ist zunächst eine Kontaktaufnahme mit dem ECMS – National Service Desk und ein grundsätzliches Onboarding in ECMS erforderlich. Ist der Counterparty Pool in ECMS vorhanden, sind es nur noch wenige Handlungsschritte, um Kreditforderungen nach ausländischem Recht über die Anwendung ECMS einreichen zu können.

Reporting parties can use XML files to submit external transaction and stock reports electronically and securely to the Bundesbank via NExt (until the beginning of 2026).

Market risk is the risk of losses in on- and off-balance sheet risk positions arising from movements in market prices. Under the Capital Requirements Regulation (CRR), credit institutions are required to hold own funds for market risk to cover foreign exchange risk and commodities risk in their non-trading and trading books as well as position risk (risk of positions in debt and equity instruments) in their trading book. They can use either the standardised approach or internal risk models to calculate their market risk.